Анализ и прогнозирование финансового состояния предприятия (на примере ООО «Могута»)

Цель выпускной квалификационной работы состоит в анализе и прогнозировании финансового состояния предприятия и разработке мероприятий по улучшению его экономических показателей.
Поставленная цель достигается путем решения следующих задач:
- рассмотреть теоретико-методические основы анализа и прогнозирования финансового состояния предприятия;
- произвести анализ финансового состояния объекта исследования на современном этапе его функционирования;
- разработать проект развития организации с учетом проведенного анализа и прогноза финансового состояния объекта исследования.
Объектом исследования является ООО «Могута».
Предмет исследования – экономические показатели деятельности предприятия и методы их улучшения.
В выпускной квалификационной работе были использованы следующие метод ...

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………..…………………3
1 ТЕОРЕТИКО-МЕТОДИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА
И ПРОГНОЗИРОВАНИЯ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1 Сущность и понятие финансового состояния предприятия…………............5
1.2 Сущность и методы анализа финансового состояния предприятия………..7
1.3 Сущность и методы прогнозирования финансового состояния предприятия…………………………………………………………………………17
2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
ООО «МОГУТА»
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО "МОГУТА"………29
2.2 Экспресс –анализ финансового состояния ООО «МОГУТА» ………….......35
2.3 Анализ и оценка экономических показателей деятельности предприя……………….............................................................................................42
3. ПРОГНОЗИРОВАНИЕ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ
ООО «МОГУТА»
3.1 Мероприятия по совершенствованию финансового состояния ООО «МОГУТА»…………………………………………………………………………61
3.2 Прогнозирование финансового состояния ООО «МОГУТА» с учетом сформированных мероприятий …………………………………………………...62
ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………. .71
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ……………………………………………………….75
ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………...79

ВВЕДЕНИЕ

Одной из самых главных задач предприятия является оценка финансового положения предприятия, которая возможна при совокупности методов, позволяющих определить состояние дел предприятия в результате финансового анализа его деятельности на конечном интервале времени. Цель этого анализа - получение информации о его финансовом положении, платежеспособности и доходности.
Вопросы анализа финансового состояния предприятия становятся особенно актуальны в настоящее время, когда многие организации испытывают финансовые трудности не только от низкой прибыльности своей деятельности, сколько от недостатка своевременного анализа финансового положения предприятия (организаций) и принятие соответствующих мер по результатам этого анализа. Анализ финансового состояния является основой оценки хозяйственной деятельности предприятия, действенным инструментом для принятия управленческих решений.
Анализ финансового состояния, как составную часть финансового анализа, невозможно представить без анализа экономических показателей деятельности предприятия. Анализ экономических показателей деятельности любого хозяйствующего субъекта является важнейшей характеристикой его деятельности и финансово-экономического благополучия, характеризует результат его текущего, инвестиционного и финансового развития, содержит необходимую информацию для инвестора, а также отражает способность предприятия отвечать по своим долгам и обязательствам и устанавливает размеры источников для дальнейшего развития.
На основе анализа определяются потенциальные возможности предприятия и тенденции для покрытия долга, разрабатываются мероприятия по избеганию банкротства.
Цель выпускной квалификационной работы состоит в анализе и прогнозировании финансового состояния предприятия и разработке мероприятий по улучшению его экономических показателей.
Поставленная цель достигается путем решения следующих задач:
- рассмотреть теоретико-методические основы анализа и прогнозирования финансового состояния предприятия;
- произвести анализ финансового состояния объекта исследования на современном этапе его функционирования;
- разработать проект развития организации с учетом проведенного анализа и прогноза финансового состояния объекта исследования.
Объектом исследования является ООО «Могута».
Предмет исследования – экономические показатели деятельности предприятия и методы их улучшения.
В выпускной квалификационной работе были использованы следующие методы исследования: анализ и синтез, анализ от общего к частному, исторический метод, графический метод, метод сравнения, дедукция и индукция.
Информационной базой исследования послужили научные труды и монографии по экономическому и финансовому анализу, финансовому менеджменту российских авторов.
При написании выпускной квалификационной работы был использован широкий круг учебной и периодической литературы.
Теоретические основы анализа экономических показателей деятельности предприятия изложены в соответствии с работами Савицкой Г.В., Черняка В.З, Ковалевой А.М. Для анализа заемного капитала были использованы учебные пособия под редакцией Любушина Н.П., Донцовой Л.В.
Теоретическая значимость работы заключается в формировании методико-методологической базы оценки финансового положения предприятия и прогноза его развития.
Практическая значимость выпускной квалификационной работы обусловлена тем, что содержащиеся в нем выводы, предложения и экономически обоснованные рекомендации позволяют улучшить финансовое состояние предприятия.

95
16,49
75
1,25
551
9,03
-20
+476
78,95
734,67
1.1. Уставный капитал
10
1,74
10
0,17
10
0,16
100,00
100,00
1.2. Нераспре-деленная прибыль
85
14,76
65
1,08
541
8,87
-20
+476
76,47
832,31
2. Заемный капитал
481
83,51
5944
98,75
5550
90,97
+5463
-394
1235,76
93,37
2.1. Долгосроч-ные обязательс-тва
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
2.2.Краткосроч-ные кредиты и займы
4
0,69
489
8,12
485
7,95
+485
-4
12225
99,18
2.3. Кредиторс-кая задолжен-ность
477
82,81
5455
90,63
5065
83,02
+4978
-390
1143,61
92,85
ИТОГО
576
100,00
6019
100,00
6101
100,00
+5443
+82
1044,97
101,36
Как видно из данных таблицы 5 источники имущества тоже увеличивались с каждым годом. Это сопровождалось внутренними изменениями в пассиве. В 2012 г. по отношению к 2011 г. снизился собственный капитал на 20 тыс. руб. или на 21,05% и вырос заемный капитал на 5463 тыс. руб. или на 1135,76%, что свидетельствует о финансовой неустойчивости предприятия и повышению степени финансовых рисков. А в 2013 г. по отношению к 2012 г. вырос собственный капитал на 476 тыс. руб. или на 634,67 % и снизился заемный капитал на 394 тыс. руб. или на 6,63 %, что способствует росту финансовой устойчивости предприятия.
На снижение собственного капитала в 2012 г. относительно 2011 г. повлияло уменьшение нераспределенной прибыли на 20 тыс. руб. или на 23,53%, что означает о падении деловой активности предприятия. Рост собственного капитала в 2013 г. относительно 2012 г. произошло за счет роста нераспределенной прибыли на 476 тыс. руб. или на 732,31 %. Это является результатом эффективной работы предприятия.
На рост заемного капитала в 2012 г. относительно 2011 г. повлияли увеличение кредиторской задолженности на 4976 тыс. руб. или на 944,97% и краткосрочных кредитов на 485 тыс. руб. или на 12125%. Снижение заемного капитала в 2013 г. относительно 2012 г. произошло за счет уменьшения кредиторской задолженности на 390 тыс. руб. или на 7,15 % и краткосрочных кредитов на 4 тыс. руб. или на 0,82%. В целом на предприятии наблюдается низкая автономия предприятия (высокий удельный вес заемного капитала - 90 %) и низкая степень использования собственных средств - 10 %.
Представим изменения структуры источников формирования предприятия ООО «Могута» за 2011-2013 гг. графически (рис. 9-11).
Рисунок 9- Структура источников формирования предприятия
ООО «Могута» в 2011 г., в %
р Рисунок 10- Структура источников формирования предприятия
ООО «Могута» в 2012 г., в %
Рисунок 11- Структура источников формирования предприятия
ООО «Могута» в 2013 г., в %
Как видно из рисунков, источники формирования предприятия в основном состоят из кредиторской задолженности, которая выросла в 2012 г. относительно к 2011 г. и снизилась в 2013 г. относительно к 2012 г.
Представим динамику показателей имущества предприятия и источников его формирования на рисунке 12.
Рисунок 12- Динамика показателей имущества ООО «Могута» и источников его формирования за 2011-2013 гг., тыс. руб.
Таким образом, как видно из рисунка 12, валюта баланса в основном состоит из оборотных активов и заемного капитала. При этом за последний год оборотные активы выросли, а заемный капитал снизился, что оценивается положительно.
Большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а следовательно, и на финансовое состояние ООО «Могута» оказало увеличение дебиторской задолженности. Поэтому, проанализируем динамику, состав и структуру дебиторской задолженности в таблице 6.
Таблица 6-Динамика наличия, состава и структуры дебиторской задолженности предприятия ООО «Могута» за период 2011-2013 гг.
Показатель
2011 г.
2012 г.
2013 г.
Отклонение, тыс. руб.
Темпы роста, %
Тыс. руб.
%
Тыс. руб.
%
Тыс. руб.
%
2012 г.
к 2011г.
2013 г.
к 2012г.
2012 г.
к 2011г.
2013 г.
к 2012г.
Дебиторская задолженность, в том числе:
-
-
4820
100,00
5033
100,00
+4820
+213
-
104,42
- покупатели и заказчики
-
-
4820
100,00
4750
94,38
+4820
-70
-
98,55
- прочая
-
-
-
-
283
5,62
-
+283
-
-
По данным таблицы 6 видно, что в 2011 г. дебиторской задолженности у предприятия не было, но в 2012 г. она появилась в виде задолженности покупателей и заказчиков. Дебиторская задолженность в 2013 г. относительно 2012 г. выросла на 213 тыс. руб. или на 4,42%. Это произошло из-за уменьшения задолженности покупателей и заказчиков на 70 тыс. руб. или на 1,45 % и увеличения задолженности прочих дебиторов на 283 тыс. руб.
Рост дебиторской задолженности является негативным изменением и вызвана проблемами, связанными с оплатой продукции предприятиями. Положительным моментом является то, что у предприятия нет просроченной дебиторской задолженности
Влияние на финансовое состояние ООО «Могута», а также на оборачиваемость капитала, вложенного в заемные средства, оказало увеличение и уменьшение кредиторской задолженности.
Анализ динамики наличия, состава и структуры кредиторской задолженности представлен в таблице 7
Таблица 7-Динамика наличия, состава и структуры кредиторской задолженности предприятия ООО «Могута» за период 2011-2013 гг.
Показатель
2011 г.
2012 г.
2013 г.
Отклонение, тыс. руб.
Темпы роста, %
Тыс. руб.
%
Тыс. руб.
%
Тыс. руб.
%
2012 г.
к 2011г.
2013 г.
к 2012г.
2012 г.
к 2011г.
2013 г.
к 2012г.
Кредиторская задолженность, в том числе:
477
100,00
5455
100,00
5065
100,00
+4978
-390
1143,61
92,85
Продолжение таблицы 7
- поставщики и подрядчики
327
68,55
4682
85,83
4083
80,61
+4355
-599
1431,8
87,21
- по оплате труда
23
4,82
68
1,25
168
3,32
+45
+100
295,65
247,06
- перед гос. Внебюд. Фондами
11
2,31
1
0,02
48
0,95
-10
+47
9,09
4800
- по налогам и сборам
-
-
4
0,07
47
0,93
+4
+43
-
1175
- прочие кредиторы
116
24,32
700
12,83
719
14,20
+584
+19
603,45
102,71
По данным таблицы 7 видно, что в 2012 г. относительно 2011 г. кредиторская задолженность увеличилась на 4978 тыс. руб. или на 1043,61%. Это произошло из-за увеличения: задолженности перед поставщиками и заказчиками на 4355 тыс. руб. или на 1331,8 %, задолженности по оплате труда на 45 тыс. руб. или на 195,65%, и задолженности по налогам и сборам на 0,07 тыс. руб. или на 0,07%. Рост задолженности по налогам и сборам и по оплате труда является отрицательным моментом. Также уменьшилась задолженность перед государственными внебюджетными фондами на 10 тыс. руб. или на 90,91%. А это является положительным моментом.
В 2013 г. по отношению к 2012 г. кредиторская задолженность снизилась на 390 тыс. руб. или на 7,15 %. На это повлияли уменьшение задолженности перед поставщиками и заказчиками на 599 тыс. руб. или на 12,79 %, а также увеличение задолженности по оплате труда на 100 тыс. руб. или на 147,06%, задолженности по налогам и сборам на 43 тыс. руб. или на 1075%, задолженности перед государственными внебюджетными фондами на 19 тыс. руб. или на 4700% и прочих кредиторов на 19 тыс. руб. или на 2,71%. Рост задолженности по налогам и сборам и по оплате труда оценивается негативно, но снижение кредиторской задолженности является положительным моментом, как и отсутствие просроченной кредиторской задолженности.
Динамика показателей дебиторской и кредиторской задолженности ООО «Могута» показаны на рисунке 13.
Рисунок 13- Динамика дебиторской и кредиторской задолженности
ООО «Могута» за 2011-2013 гг., тыс. руб.
Из рисунка 13 видно, что кредиторская задолженность превышает дебиторскую задолженность в течение всех трех лет, но темп роста дебиторской задолженности выше, чем кредиторской.
Проведем сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности в таблице 8.
Таблица 8 -Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности
ООО «Могута» за 2011-2013 гг., тыс. руб.
Расчеты
Дебиторская задолженность
Кредиторская задолженность
Превышение задолженности
дебиторской
кредиторской
2011 год
2012 год
2013 год
2011 год
2012 год
2013 год
2011 год
2012 год
2013
год
2011 год
2012 год
2013
год
1. С покупателя-ми и заказчика-ми за товары и услуги
-
4820
4750
327
4682
4083
-
138
667
327
-
-
2. По внебюдже-тным платежам
-
-
-
11
1
8
-
-
-
11
1
8
3. С бюджетом
-
-
-
-
4
47
-
-
-
-
4
47
4. По оплате
труда
-
-
-
23
68
168
-
-
-
23
68
168
5. С прочими
-
-
283
116
700
719
-
-
-
116
700
436
Итого
-
4820
5033
477
5455
5065
-
-
-
477
635
32
По данным таблицы 8 видно, что каждый год кредиторская задолженность превышает дебиторскую. Но за последний год дебиторская задолженность растет, а кредиторская снижается за счет расчетов с покупателями и заказчиками за товары и услуги, и к концу 2013 года разница составляет всего 32 тыс. руб. Это благоприятная тенденция.
Таким образом, ООО «Могута» на протяжении анализируемого периода имеет пассивное сальдо задолженности. Это означает, что предприятие финансировало свои запасы и отсрочки платежей своих должников за счет неплатежей коммерческим кредиторам, т.е. финансовое состояние предприятия нестабильно.
Представим расчеты групп активов и пассивов баланса в таблице 9
Таблица 9-Расчет групп активов и пассивов баланса на ООО «Могута» за период 2011-2013 гг., тыс. руб.
Показатели
2011 г.
2012 г.
2013 г.
Сумма
Отклонение (±)
Сумма
Отклонение (±)
А1 (с.250+260)
2
8
+6
9
+1
А2 (с.240+270)
29
4820
+4791
5033
+213
А3 (с.210+220+230)
406
783
+377
706
-77
А4 (с.190)
139
408
+269
353
-55
П1 (с.620+630+660)
477
5455
+4978
5065
-390
П2 (с.610)
4
489
+485
485
-4
П3 (с.590)
П4 (с.490+640+650)
95
75
-20
551
+476
По данным таблицы 9 видно, что в 2012 г. по отношению к 2011 г. все
активы выросли, а в 2013 г. по отношению к 2012 г. выросли только наиболее ликвидные и быстрореализуемые активы. Рост этих активов и снижение внеоборотных активов оценивается положительно. В 2012 г. по отношению к 2011 г наиболее срочные и краткосрочные пассивы выросли, а постоянные снизились, что оценивается отрицательно. В 2013 г. по отношению к 2012 г наиболее срочные и краткосрочные пассивы снизились, а постоянные выросли. Это положительная тенденция для предприятия.
Итак, баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1  П1, А2  П2, А3  П3, А4  П4.
На основе таблицы 9 проведем соотношение групп активов и пассивов баланса (табл. 10).
Таблица 10-Соотношение групп активов и пассивов баланса на ООО «Могута» за 2011-2013 гг., тыс. руб.
Года
Показатели
А1 > П1
А2 > П2
А3 > П3
А4 < П4
2011
2 < 477
29 > 4
406 > 0
139 > 95
2012
8 < 5455
4820 > 489
783 > 0
408 > 75
2013
9 < 5065
5033 > 485
706 > 0
353 < 551
Как видно из данных таблицы 10 баланс ООО «Могута» не является абсолютно ликвидным, т.к. А1 < П1 и А4 > П4. На анализируемом предприятии не хватает денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств, причем на 2011 г. - 475 тыс. руб., на 2012 г. - 5447 тыс. руб., на 2013 г. - 5056 тыс. руб.
Предприятие неплатежеспособно на ближайший промежуток времени, т.к. (А1+А2)-(П1+П2) = (9 + 5033) – (5065 + 485) = -508
Для оценки платежеспособности в краткосрочной перспективе рассчитывают следующие показатели: коэффициент общей ликвидности; коэффициент текущей ликвидности; коэффициент промежуточного покрытия; коэффициент абсолютной ликвидности.
Расчет коэффициентов ликвидности проводят по формулам. Представим эти расчеты в таблице 11.
Таблица 11-Расчет коэффициентов ликвидности на ООО «Могута» за 2011-2013 гг.
Показатели
2011 г.
2012 г.
2013 г.
Норма-тивное значение
Сумма
Отклоне-ние (±)
Сумма
Отклоне-ние (±)
1. Коэффициент общей ликвидности
0,289
0,465
+0,177
0,516
+0,050
≥ 1
2. Коэффициент те-кущей ликвидности
0,909
0,944
+0,035
1,036
+0,092
≥ 2
3. Коэффициент промежуточного покрытия
0,064
0,812
+0,748
0,908
+0,096
≥ 0,7 : 0,8 / 1,5
4. Коэффициент абсолютной ликвидности
0,004
0,001
-0,003
0,002
+0,001
≥ 0,2 : 0,25
По данным таблицы 11 видно, что за все годы все коэффиценты растут (кроме коэффициента абсолютной ликвидности за 2012 г., что оценивается положительно.
Коэффициент общей ликвидности необходим для комплексной оценки баланса в целом. Этот коэффициент меньше нормативного значения 1. Это свидетельствует, что баланс ООО «Могута» неликвиден.
Коэффициент текущей ликвидности позволяет оценить, как предприятие справляется со своими текущими обязательствами. Этот коэффициент меньше нормативного значения 2, т.е. предприятие не способно рассчитаться по своим краткосрочным обязательствам всеми имеющимися в наличии оборотными средствами.
Коэффициент промежуточного (текущего) покрытия показывает, какую часть задолженности можно погасить в ближайшее время. Этот коэффициент больше нормативного значения 0,7 и меньше 1,5. Это свидетельствует, что предприятие способно покрыть краткосрочные обязательства наиболее ликвидными и быстрореализуемыми активами.
Коэффициент абсолютной ликвидности характеризует, какую часть задолженности организация может погасить немедленно. Этот коэффициент меньше 0,2. Это означает, что предприятие неспособно рассчитаться по своим краткосрочным обязательствам наиболее ликвидными активами, т.е. денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями.
Динамика коэффициентов ликвидности показаны на рисунке 14.
Рис. 14. Динамика коэффициентов ликвидности ООО «Могута» за 2011-2013 гг.
Из рисунка 14 видно, что коэффициенты ликвидности с каждым годом растут, что оценивается положительно, но они ниже нормативных значений.
Таким образом, баланс ООО «Могута» неликвидно, предприятию не хватает денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств. Также, предприятие неплатежеспособно на ближайший промежуток времени.
Используя данные бухгалтерского баланса, определим тип финансовой устойчивости организации (табл.12).
Таблица 12 - Определение типа финансовой ситуации на ООО «Могута» за период 2011-2013 гг., тыс. руб.
Показатели
2011
год
2012 год
2013 год
Сумма
Абсолют-ное изме-нение (±)
Темп роста,
%
Сумма
Абсолют-ное изме-нение (±)
Темп роста,
%
1
2
3
4
5
6
7
8
1. Источники собственных средств
95
75
-20
78,95
551
+476
734,67
2. Внеоборотные активы
139
408
+269
293,53
353
-55
86,52
3. Наличие собственных оборотных средств
(44)
(333)
-289
756,82
198
+531
-
4. Долгосрочные кредитные и заемные средства (IV р. П)
-
-
-
-
-
-
-
5. Собственные и долгос-рочные заемные источники формирования запасов
-(44)
(333)
-289
756,82
198
+531
-
6. Краткосрочные кредиты и заемные средства
4
489
+485
12225,00
485
-4
99,18
7. Общая величина источников формирования запасов и затрат
(48)
(822)
-774
1712,50
(287)
+535
34,91
8. Общая величина запасов
339
60
-279
17,70
48
-12
80,00
9. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств
(383)
(393)
-10
102,61
150
+543
-
10. Излишек (+) или недо-статок (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат
(383)
(393)
-10
102,61
150
+543
-
11. Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов и затрат (п.7-п.8)
(387)
(882)
-495
227,91
-335
+547
37,98
12. Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S = {(п. 9), (п. 10), (п. 11)}
(0;0;0)
(0;0;0)
-
-
(1;1;0)
-
-
Таким образом, по данным таблицы 12 видно, что ООО «Могута» в 2011 и 2012 годах как и большинство российских предприятий, находился в кризисной финансовой ситуации, при котором предприятие является неплатежеспособным, и находилось на грани банкротства. В 2013 году ООО «Могута» улучшила свои показатели, и перешло в нормальное финансовое состояние, т.е. успешно функционирующее предприятие использует для покрытия запасов различные «нормальные» источники средств – собственные и привлеченные.
Для точной и полной характеристики финансового состояния необходимо рассмотреть относительные показатели финансовой устойчивости. Представим эти расчеты в таблице 13.
Таблица 13- Расчет и оценка показателей финансовой устойчивости ООО «Могута» за период 2011-2013 гг.
Показатели
2011 г.
2012 г.
2013 г.
Сумма
Отклоне-ние (±)
Сумма
Отклоне-ние (±)
1
2
3
4
5
6
Доля оборотных средств в активах
0,76
0,93
+0,17
0,94
+0,01
Доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных средств
(0,10)
(0,06)
+0,04
0,03
+0,09
Доля запасов в оборотных активах, тыс.руб.
0,93
0,14
-0,79
0,12
-0,02
Коэффициент обеспеченности собственными средствами
(0,10)
(0,06)
+0,04
0,03
+0,09
Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами
(0,13)
(5,55)
-5,42
4,13
+9,68
Коэффициент маневренности собственного капитала
(0,46)
(4,44)
-3,98
0,36
+4,8
Индекс постоянного актива, тыс.руб.
1,46
5,44
+3,98
0,64
-4,8
Коэффициент реальной стоимости имущества
0,56
0,00
-0,56
0,01
+0,01
Коэффициент автономии (концентрации собственного капитала)
0,16
0,01
-0,15
0,09
+0,08
Коэффициент концентрации заемного капитала
0,84
0,99
+0,15
0,91
-0,08
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
5,06
79,25
+74,19
10,07
-69,18
Коэффициент финансирования
0,20
0,01
-0,19
0,10
+0,09
Исходя из данных таблицы 13 можно сделать следующие выводы:
В 2012 г. доля оборотных средств выросла на 0,17 относительно 2011 г., а в 2013 г. на 0,01 относительно 2012 г. и составил 0,94, что оценивается положительно.
Доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных средств за 2011 и 2012 гг. имеет отрицательное значение, что является отрицательным моментом. Но в 2013 г. доля выросла на 0,09 и составила 0,03. Рост является положительным моментом и означает рост собственных оборотных средств.
Доля запасов в оборотных активах характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами. Она с каждым годом снижается: в 2012 г. на 0,79 относительно 2011 г., в 2013 г. на 0,02 относительно 2012 г. Это произошло за счет снижения материалов в 2012 г. и уменьшения готовой продукции в 2013 г.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами за 2011 и 2012 гг. имеет отрицательное значение, что является отрицательным моментом. Но в 2013 г. относительно 2012 г. этот коэффициент вырос на 0,09 и составил 0,03. Рост коэффициента за последний год оценивается положительно и означает увеличение оборотных средств предприятия, сформированных за счет собственных средств.
Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами в 2011 и 2012 гг. имеет отрицательное значение, следовательно предприятие не обеспечено запасами собственных оборотных средств, необходимыми для финансовой устойчивости. А в 2013 г. этот коэффициент вырос на 9,68 и составил 4,13, что является положительным моментом.
Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. За 2011 и 2012 гг. коэффициент имеет отрицательное значение. Но в 2013 г. он вырос и составил 0,36, что означает рост мобильности собственных источников средств с финансовой точки зрения.
Индекс постоянного актива характеризует долю основного капитала в собственном. В 2012 г. вырос на 3,98 относительно 2011 г., а в 2013 г. уменьшился на 4,8 относительно 2012 г.
Коэффициент износа показывает в какой степени профинансированы за счет износа замена и обновление основных средств. С каждым годом он растет и в 2013 г. он составил 3,52, что означает рост срока эксплуатации основных фондов.
Коэффициент реальной стоимости имущества характеризует уровень производственного потенциала, обеспеченность производственного процесса средствами производства. В 2012 г. показатель снизился на 0,56 относительно 2011 г., а в 2013 г. вырос на 0,1 относительно 2012 г. Рост показателя свидетельствует о росте производственной, а следовательно, финансовой деятельности предприятия.
Коэффициент автономии характеризует долю собственности владельцев предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. За все годы этот коэффициент ниже нормы 0,5, а в 2013 г. он составляет 0,09. Это означает, что предприятие не достаточно финансово независимо, т.е. все обязательства предприятия не могут быть покрыты собственными средствами.
Коэффициент концентрации заемного капитала характеризует долю долга в общей сумме капитала. За 2011-2013гг. коэффициент не соответствует норме (намного выше), т.е. предприятие не достаточно финансово независимо, т.е. большая зависимость предприятия от внешних источников финансирования.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств показывает, сколько заемных средств привлечено на рубль собственных и насколько каждый рубль долга подкреплен собственностью. За весь анализируемый период коэффициент больше 1, что означает уменьшение зависимости предприятия от привлеченного капитала.
Коэффициент финансирования во все года меньше 1, что означает независимость от привлеченных средств.
Таким образом, к концу анализируемого периода финансовое состояние ООО «Могута» улучшилось.
Показателем для определения неудовлетворительной структуры баланса предприятия является выполнение одного из следующих условий: коэффициент текущей ликвидности < 2; коэффициент обеспеченности собственными средствами < 0,1